ITV sprzedaje Sky dział medialno-rozrywkowy za 1,6 mld funtów, tworząc brytyjskiego czempiona streamingu

Transakcja

ITV zgodziło się sprzedać swój dział medialno-rozrywkowy należącemu do Comcast Sky w transakcji wycenianej na maksymalnie 1,6 miliarda funtów. Sprzedaż obejmuje bezpłatne kanały ITV oraz platformę streamingową ITVX, ale wyklucza ITV Studios, ramię produkcyjne stojące za takimi programami jak Love Island i Coronation Street. Sky zapłaci 1,2 miliarda funtów w gotówce, przekaże swoją jednostkę Love Productions (wycenianą na 200 milionów funtów) do ITV Studios i może zapłacić dodatkowe 200 milionów funtów w ramach earn-out uzależnionego od wyników reklamowych w 2027 roku.

Połączenie Sky i ITV Media & Entertainment łączy to, co najlepsze w telewizji bezpłatnej, płatnej i streamingu, zapewniając widzom w całej Wielkiej Brytanii dalszy dostęp do wybitnych brytyjskich programów w szybko zmieniającym się świecie.

Co zmieni się dla widzów

Połączony podmiot stanie się największym komercyjnym nadawcą w Wielkiej Brytanii, odpowiadając za około 20% całkowitego oglądania telewizji w domach, ustępując jedynie BBC i wyprzedzając YouTube. Sky zapowiedziało, że nowa firma będzie dostarczać więcej sportu na kanałach bezpłatnych, podczas gdy ITV News i Sky News pozostaną odrębnymi głosami redakcyjnymi. Dyrektor generalna ITV Carolyn McCall wyraziła zaufanie do procesu przejścia.

Jestem przekonana, że Sky będzie silnym i odpowiedzialnym opiekunem ITV M&E, budującym na jego dziedzictwie, jednocześnie inwestując w jego przyszłość.

ITV Studios idzie solo

Po sprzedaży ITV Studios będzie działać jako samodzielna, notowana na giełdzie firma zajmująca się treściami na Londyńskiej Giełdzie Papierów Wartościowych. Zachowa prawa do hitowych formatów i zawrze długoterminową umowę o dostawę treści z nowym połączeniem Sky-ITV. Sky zobowiązało się wydać co najmniej 2,1 miliarda funtów na treści z ITV Studios w latach 2028–2032. Przewodniczący ITV Andrew Cosslett przedstawił transakcję jako niezbędny krok do zachowania roli nadawcy publicznego.

Przez ponad siedemdziesiąt lat ITV odgrywało ważną i wartościową rolę w życiu publicznym kraju. W czasach szybkich zmian w branży słuszne jest, abyśmy teraz zachowali kluczową rolę ITV jako nadawcy publicznego, a ta operacja osiąga ten cel, gdy dział medialno-rozrywkowy ITV dołącza do Sky, tworząc brytyjskiego czempiona z rozmiarem i zasobami niezbędnymi do skutecznej konkurencji z globalnymi platformami streamingowymi.

Presja konkurencyjna

Transakcja jest bezpośrednią odpowiedzią na rosnącą dominację globalnych platform streamingowych, takich jak Netflix, Disney+, Amazon Prime Video i YouTube. Sky stwierdziło, że skala jest niezbędna do konkurowania, a połączona firma będzie miała większy budżet na treści i lepszą technologię. Firmy spodziewają się osiągnąć roczne oszczędności kosztów rzędu około 200 milionów funtów w ciągu trzech lat. Transakcja ma miejsce również w momencie, gdy Comcast przygotowuje się do wydzielenia swoich działów Sky i NBCUniversal do osobnej spółki giełdowej, co ogłoszono 29 czerwca.

Warunki finansowe i harmonogram

ITV spodziewa się wpływów netto w wysokości około 1,05 miliarda funtów po kosztach transakcji i separacji szacowanych na 185 milionów funtów. Część wpływów zostanie przeznaczona na redukcję długu, a około 950 milionów funtów (równowartość 25 pensów na akcję) zostanie zwrócone akcjonariuszom. Transakcja podlega przeglądowi regulacyjnemu, a spodziewana jest kontrola antymonopolowa, ponieważ łączy dwóch największych komercyjnych nadawców w Wielkiej Brytanii, docierających do 21 milionów gospodarstw domowych. Zamknięcie transakcji przewidywane jest w drugiej połowie 2027 roku.